具体描述
作者简介
约翰·赫尔(JohncHull)，加拿大多伦多大学罗特曼管理学院(Joseph L.Rotman School of Management)教授，Bonham金融中心主任。他是国际公认的衍生品权威，并在该领域有多部著作。Hull教授与Alan White因为在Hull-White利率模型上的工作赢得Nikko-LOR研究竞赛。他是八家学术杂志的联合编辑，曾任北美、日本和欧洲多家金融机构的顾问。
Hull教授所著的两本书《期权、期货和其他衍生品》与《期货与期权市场基本原理》被翻译成多种文字，并在全世界广泛流行。他曾获得多个教学奖，包括多伦多大学享有盛誉的诺斯洛普弗莱奖(Northrop Frye award)，并于1999年被国际金融工程师协会评选为年度金融工程师。
除多伦多大学外，Hull博士还曾在约克大学、不列颠哥伦比亚大学、纽约大学、格连菲尔德大学、伦敦商学院任教。
目录信息
读后感
书写的很好 深入简出 但毕竟不是大师 有其自身缺陷，前面部分论述过程过于迂腐 涉及实际操作细节部分过多 请看BODIE INVESTMENTS相应部分 简约而不简单 该书后半部分描述布朗运动相当好。
关于衍生品的教材中，个人看过最好的中级教材，内容很全面，推导很清楚，直觉很靠谱，不怪被n多人奉为经典。而且，竟然有研究生用这本书当教材的，可见这本书影响力之大啊。anyway，如果是本科的话，非常值得一看，其他专业转金融硕的看看也挺好，建立好的intuition对后面复杂...
很不幸的买到英文原著，我原以为是中文版的。 花了很长的功夫看完，虽然很吃力但是收获很大，对国产的垃圾书来说，这本书让我觉得它配上的印刷它的那些纸和墨。 希望有机会多读几遍，我可怜的英文啊……
经典就不用说了，基本上讲衍生品的入门课都会以此书作为教材。 优点是比较直观，有不少实际操作的细节在里面，另外也比较体面地回避了复杂的数学，B-S之前的内容都还算容易。 B-S之后的数学比较多，要回避是不可能的，但学起来还成。Ito Lemma是用泰勒展开的方法推导的，不严...
这书太深奥，我也是刚刚开始接触这些东西。不过我是在长沙弘业期货公司跟他们学，看书有点纸上谈兵的感觉，真正去跟着他们摆弄了才理解深刻。 后来他们给我做模拟盘，有兴趣可以加我qq交流下1410002635。
用户评价
这本《Options, Futures, and Other Derivatives》绝对是我近年来阅读过的最令人印象深刻的金融专业书籍之一。它不仅仅是一本关于期权、期货和其它衍生品的百科全书，更是一本能够引导读者深入理解金融市场运作机制的智慧之书。作者的功力深厚，将复杂的研究成果和实操经验融会贯通，以一种极其清晰和易于理解的方式呈现出来。我尤其赞赏书中对于不同衍生品策略的详细讲解，例如套期保值、投机以及套利策略，书中不仅给出了理论框架，更通过大量的案例分析，让读者能够直观地感受到这些策略在实际市场中的应用场景和潜在收益与风险。这本书让我对衍生品的理解从“知道有这么回事”提升到了“能够进行初步的分析和判断”。我印象深刻的是关于期权链（option chain）的分析部分，它让我明白了如何从期权链中解读市场情绪和隐含波动率，这对于制定更有效的交易计划至关重要。这本书不仅仅是为专业人士量身打造，对于有志于深入了解金融市场的普通投资者来说，也是一本不可多得的宝藏。
我一直认为，理解金融衍生品对于任何一个严肃的投资者来说都至关重要，但又常常因为其复杂性而望而却步。直到我遇到了《Options, Futures, and Other Derivatives》。这本书的强大之处在于其内容的全面性和讲解的深度。它就像一个经验丰富的向导，带领我在衍生品的广阔世界里探索。我特别欣赏书中对每一种衍生品背后逻辑的严谨剖析，以及它们如何与标的资产、市场事件以及其他衍生品相互作用。书中关于“隐含波动率”的论述，让我醍醐灌顶，明白了为什么同一资产在不同时间点的期权价格会有如此大的差异。此外，书中对各种不同类型期权（欧式期权、美式期权、奇异期权）的区分和介绍，以及它们在不同交易场景下的适用性，都让我受益匪浅。阅读过程中，我感觉自己不仅仅是在学习知识，更是在构建一个关于金融市场运作的宏观框架。这本书为我打开了一个全新的视角，让我能够更深刻地理解价格波动背后的驱动因素，以及如何利用这些知识来规避风险、抓住机遇。
这本书的出现，简直就像在我原本混沌的金融知识海洋中点亮了一盏航灯。我一直对衍生品交易抱有浓厚的兴趣，但市面上零散的资料和学院派的理论总让我觉得难以触及核心。直到我翻开这本《Options, Futures, and Other Derivatives》，我才真正感受到系统性学习带来的那种豁然开朗。作者在介绍期权和期货的基础概念时，那种循序渐进的讲解方式，仿佛是在跟一位从未接触过这些工具的朋友聊天，一点点剥离复杂的术语，露出清晰的逻辑。我特别喜欢书中对不同类型衍生品（如看涨期权、看跌期权、期货合约）的深入剖析，不仅解释了它们是什么，更重要的是说明了它们是如何运作的，以及在实际市场中可能扮演的角色。举个例子，书中关于“delta对冲”的部分，我看了好几遍，从最初的一头雾水到最终恍然大悟，那种感觉真是太棒了。而且，书中并没有止步于理论，而是穿插了大量实际案例，让我能看到这些金融工具是如何在真实世界中被应用和交易的。对我来说，这不仅仅是一本教科书，更像是一本宝贵的投资实践指南，为我打开了通往更深层次金融市场理解的大门。
老实说，一开始拿到这本书的时候，我并没有抱太大期望。毕竟，衍生品这个话题听起来就很高深，而且我之前接触过的几本书都过于枯燥乏味，要么就是理论性太强，脱离实际。但《Options, Futures, and Other Derivatives》这本书，真的给了我惊喜。它在内容安排上非常有条理，从最基础的概念开始，一步步深入到更复杂的模型和策略。我特别欣赏作者的写作风格，那种严谨又不失趣味的叙述，让我在阅读过程中始终保持着高度的专注。书中对于不同衍生品定价模型的讲解，比如Black-Scholes模型，虽然涉及一些数学公式，但作者的解释非常到位，并用图表和实例来辅助说明，使得抽象的概念变得可视化。我最喜欢的部分是关于风险管理的内容，书中详细阐述了各种风险（如市场风险、信用风险）以及如何通过衍生品来对冲和管理这些风险。这对我这样一位对风险控制非常看重的投资者来说，简直是及时雨。通过这本书，我不仅学到了知识，更重要的是学会了如何将这些知识应用于实际的投资决策中，为我的投资组合增添了一层坚实的保障。
坦白说，初次接触《Options, Futures, and Other Derivatives》时，我对其内容抱着一种既好奇又略带忐忑的心情。衍生品市场，总给人一种高不可攀的神秘感。然而，本书的出现彻底颠覆了我的认知。作者以一种令人惊叹的清晰度和逻辑性，将极其复杂的金融概念一一呈现。我特别喜欢书中对“到期日效应”和“跨式/勒式策略”的深入分析，这些讲解不仅理论扎实，而且通过图表和具体的数值示例，让抽象的策略变得生动形象，易于理解。这本书让我深刻认识到，衍生品并非只是简单的投机工具，它们在风险管理、资产配置以及市场定价等方面扮演着举足轻重的角色。我尤其欣赏书中关于“到期日”和“到期回报”的章节，它让我明白了期权和期货合约在不同时间点的价值变化规律，以及最终如何实现结算。这种细致入微的讲解，让我对整个衍生品生态系统有了更全面的认识。总而言之，这本书为我提供了一个坚实的理论基础和实践指导，让我能够更自信地探索和应用衍生品工具，从而在金融市场中做出更明智的决策。
过分夸大一个理论的重要性和现实意义算不算作弊？如果老师们都作弊如何教育学生不作弊？如果学生们工作之后都作弊金融体系还会正常吗？金融危机的根源不过是金融学界的骄傲与贪婪的衍生品罢了
It's said that everyone has one this in Wall Street. I have read the Chinese Edition. Now read the original edition to derive the essence.
过分夸大一个理论的重要性和现实意义算不算作弊？如果老师们都作弊如何教育学生不作弊？如果学生们工作之后都作弊金融体系还会正常吗？金融危机的根源不过是金融学界的骄傲与贪婪的衍生品罢了
圣经，没啥好说的。写得确实好，好的都有点啰嗦了。本科弱渣扫盲必备，量化狗人手一本了。
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